2019年下半年以來，國內5G通信話題極其火熱，華米VO等國內手機廠商陸續(xù)推出數(shù)十款5G手機，意欲提前搶占市場。即使嘴上說著“5G尚不成熟”的庫班也逃不過真香定律，希望于明年上半年推出5G版iPhone手機。

在瘋狂的背后是手機市場表現(xiàn)并不盡如人意。近幾年來，即便是5G技術走在全球前列的中國市場，2019年手機銷量預計將出現(xiàn)5%左右的降幅。受到手機市場疲弱表現(xiàn)的影響，手機電池重要的原料——四氧化三鈷，其產(chǎn)量也呈現(xiàn)出下滑趨勢。據(jù)鑫欏資訊測算，2019年全球四氧化三鈷總產(chǎn)量為6.23萬噸左右，同比去年下滑3.7%。 海外四鈷產(chǎn)量縮減 產(chǎn)業(yè)向中國市場集中

海外鈷酸鋰產(chǎn)業(yè)的迅速萎縮是導致今年全球四氧化三鈷市場出現(xiàn)兩極分化的一個重要因素。從全球分區(qū)域來看，2019年海外四氧化三鈷產(chǎn)量下滑幅度最為明顯，預計總產(chǎn)量僅為0.73萬噸左右，同比去年下滑近四成，跌幅之大成為拖累全球四氧化三鈷產(chǎn)量下滑的主要因素。而中國市場，四氧化三鈷材料總產(chǎn)量不降反增，預計將達到5.5萬噸左右，屆時中國四氧化三鈷材料市場份額占比提升至88.28%，較去年有所上升。 就全球范圍而言，全球鈷酸鋰產(chǎn)業(yè)主要集中在以廈鎢、杉杉、巴莫為代表的中國市場，和以三星、優(yōu)美科、日亞為頭部的日韓國市場。其中，中國與日本的四氧化三鈷大多由本土供應，而韓國市場的四氧化三鈷則大多進口自中國及歐洲市場。

然而就今年海關方面公布的數(shù)據(jù)顯示，中國出口至韓國的四氧化三鈷降幅明顯，前10個月僅在2205噸左右，較去年同期下滑近6成。而就歐洲市場了解到的情況來看，今年歐洲出口至韓國的四氧化三鈷材料也出現(xiàn)了4成左右的降幅，預計全年也就在2500-3000噸之間。全年韓國市場四氧化三鈷進口量近乎腰斬，可見2019年韓國市場的四氧化三鈷需求端的確表現(xiàn)不佳。 行業(yè)洗牌持續(xù) 龍頭效應顯著

當前全球四氧化三鈷產(chǎn)業(yè)正在向中國市場集中，國內四氧化三鈷產(chǎn)業(yè)規(guī)模略有擴大，但國內四氧化三鈷生產(chǎn)企業(yè)間競爭格局依然十分激烈。數(shù)年內隨著行業(yè)洗牌，不斷有企業(yè)退出市場，截止2019年年末，國內批量生產(chǎn)四氧化三鈷的企業(yè)已不足10家。其中，華友、格林美、中偉以及金川四家企業(yè)的四氧化三鈷產(chǎn)量占比較大，2019年合計產(chǎn)量占比85%左右，較2018年上漲近10%。 不僅中國市場龍頭效應顯著，海外市場方面也同樣表現(xiàn)如此。在今年上半年收購了自由港位于芬蘭kokkola的鈷產(chǎn)品業(yè)務后，優(yōu)美科占據(jù)了海外四氧化三鈷總產(chǎn)量的半數(shù)左右。

綜上所述，由于消費電子類市場的表現(xiàn)不佳，作為上游原料之一的四氧化三鈷產(chǎn)業(yè)的發(fā)展也進入了瓶頸期。不過隨著尾部企業(yè)的退出以及“5G”時代的到來，鑫欏資訊認為，全球四氧化三鈷市場的低迷表現(xiàn)正是黎明前最后的黑暗,預計明年全球四氧化三鈷將有所回暖，產(chǎn)量逐步增長且中國產(chǎn)量市占率存在進一步提升的空間。

值得一提的是，華友、中偉、格林美、金川也是國內三元前驅體行業(yè)的龍頭，目前國內三元前驅體產(chǎn)業(yè)也同樣呈現(xiàn)出向龍頭集中的趨勢。2019年，國內三元前驅體市場又出現(xiàn)了何種變化，敬請大家繼續(xù)關注鑫欏資訊鋰電公眾號。